Un fond de investiții reciproce (MIF) este un instrument de investiții eficient care poate fi utilizat de investitorii privați pentru a-și mări capitalul. La alegerea acestui instrument financiar, fiecare investitor este ghidat de propriile așteptări și obiective, cu toate acestea, există recomandări generale, în urma cărora investitorul poate alege cea mai bună opțiune de investiție pentru el însuși.
Instrucțiuni
Pasul 1
Alegerea unui fond de investiții reciproc începe cu stabilirea unui obiectiv de investiții. Determinați valoarea și durata investiției. De exemplu, puteți investi o sumă mică de bani și pentru o perioadă scurtă, în acest caz cea mai bună alegere ar fi un fond mutual deschis. Dacă sunteți gata să investiți o sumă semnificativă de bani (peste 100 de mii de ruble) pentru o lungă perioadă de timp, atunci este mai bine să alegeți un fond mutual închis sau pe intervale. Amintiți-vă că cu cât rentabilitatea investiției este mai mare, cu atât este mai mare riscul investiției. Fondurile de capitaluri proprii și fondurile indexate sunt considerate cele mai riscante, dar aceste instrumente de investiții pot aduce acționarilor lor cele mai mari randamente. Fondurile mixte de investiții oferă un randament mediu cu un nivel moderat de risc, astfel de fonduri diversifică portofoliul de investiții și investesc fondurile acționarilor în instrumente financiare cu niveluri diferite de risc. Fondurile de obligațiuni oferă cele mai mici randamente la cel mai scăzut nivel de risc.
Pasul 2
După ce v-ați definit obiectivele și strategia de investiții și ați ales tipul de fond, trebuie să alegeți o companie de administrare de încredere. O companie de administrare poate lucra cu mai multe fonduri, sarcina sa este de a plasa cu succes fondurile investitorilor în diferite instrumente financiare. Fiabilitatea fondului depinde de fiabilitatea companiei, deci numai acele organizații care lucrează în acest domeniu de cel puțin 5 ani ar trebui să aibă încredere în fondurile lor.
Pasul 3
Atunci când alegeți un anumit fond, ar trebui să acordați atenție profitabilității. Acest indicator permite doar o evaluare superficială a eficacității fondului, cu toate acestea, un investitor novice =, de regulă, se concentrează asupra acestuia. Pentru a lua decizia corectă, analizați dinamica schimbării valorii acțiunilor pe parcursul mai multor ani și comparați-o cu dinamica indicilor bursieri.
Pasul 4
Pentru o evaluare aprofundată a funcționării unui fond mutual, puteți utiliza în plus indicatori analitici. Evaluările fondurilor mutuale se bazează pe trei rapoarte principale. Coeficientul Alpha arată rentabilitatea medie a portofoliului de valori mobiliare al fondului, care este comparată cu rentabilitatea portofoliului de investiții de referință. Valoarea unui anumit indice bursier poate fi luată ca standard. Dacă acest coeficient are o valoare pozitivă, atunci randamentul mediu al fondului pentru o anumită perioadă a depășit randamentul indicelui, prin urmare, gestionarea fondului a fost eficientă. Coeficientul beta reflectă influența pieței asupra performanței fondului. Cu cât acest indicator este mai mare, cu atât influența pieței asupra fondului este mai puternică și riscul portofoliului de investiții al fondului este mai mare. Sharpe Ratio vă permite să evaluați eficacitatea gestionării riscurilor. Cu cât acest raport este mai mare, cu atât randamentul fondului depășește riscul. O valoare negativă a raportului Sharpe indică administrarea ineficientă a fondului.
Pasul 5
Valoarea acestor indicatori analitici este calculată de experți pe baza datelor statistice, dar orice investitor privat poate găsi în domeniul public ratingurile fondurilor mutuale care indică acești coeficienți.
